2025 年のブロックチェーン分析トレンドトップ 5 |意見

10 年の経験を持つベテランの暗号通貨投資家として、私はブロックチェーン分析の将来は有望であると同時に挑戦的であると自信を持って言えます。シームレスな国境を越えた支払い、トークン化された資産、分散型 ID ソリューションの可能性は間違いなくエキサイティングですが、法規制遵守の迫りくる不安がこれらのイノベーションに長い影を落としています。

2025 年には、DeFi がコンプライアンスに向けて大きく飛躍することになると私は信じています。 DeFiユーザーの総数は1億3,100万人を超え、犯罪者がシステムの弱点を悪用しているため、規制当局が取り締まるのは時間の問題だ。バイナンスがAMLと制裁違反に対して40億ドル以上を支払ったのを見てきた者として、コンプライアンス違反は選択肢ではないと言えます。

課題は、特にプラットフォームがどこに拠点を置き、運営し、登録されているかを決定する際に、FATF 標準を DeFi に適用することにあります。 KYC、P2P トランザクション、クロスチェーンプロトコル、プライバシーツールがないため、DeFi は規制当局と分析者の両方に独特の課題をもたらします。

苦情を処理するための最善の方法は、苦情が公に知られないようにすることです。自動車ディーラー時代に顧客からのクレームに対応した私の経験と同じように、顧客がクレームを言えなければ、怒ることはできません。したがって、コンプライアンス活動を秘密にして、ブロックチェーン分析の明るい未来を構築することに集中しましょう。

来年、ブロックチェーン分析は経費の高騰や信頼性に関する問題など、さまざまな障害に遭遇する可能性があります。今年も終わりに近づき、再び予測の時期がやってきました。過去の期間にわたり、手間のかからない国境を越えた取引の可能性から、トークン化された現実世界の資産の急増（現時点で推定 1,177 億 4,000 万ドル相当）や開発に至るまで、ブロックチェーンの明るい見通しについて多くのことが言われてきました。分散型 ID システムの導入 (2030 年までに市場価値が 2 兆ドルに達すると予想されます)。

DeFi コンプライアンスの年

分散型金融（DeFi）は規制当局の注目を集めています。たとえば、Uniswap Labs は SEC から警告を受け、CFTC から 175,000 ドルの罰金を課されました。同様に、Lido DAO は裁判所によりゼネラルパートナーシップとして分類されました。さらに、法廷では、DAO の運営を積極的に管理する者は、分散型の性質にもかかわらず、責任を回避できないとの判決が下されました。

DeFi プロジェクトの分散型の性質に関係なく、気を引き締めてください。2025 年は DeFi コンプライアンスが必須となる年になると予想されており、これが実現することが非常に重要です。 DeFiのユーザーベースはすでに1億3,100万人以上に達しています。残念ながら、犯罪分子は、これらのプラットフォーム内のテクノロジー、執行、マネーロンダリング防止（AML）/テロ資金供与対策（CFT）規制の脆弱性を利用して、違法な資金の転送や洗浄を行うことで、DeFi サービスを悪用する方法を発見しました。

金融活動作業部会 (FATF) 基準の分散型金融 (DeFi) への適用は複雑ですが、その主な理由は、これらのプラットフォームがどこにあり、ビジネスを行っているのか、または登録されているのかを特定することが難しいためです。 DeFi の特徴（顧客確認（KYC）なし、ピアツーピア取引、クロスチェーンプロトコル、プライバシーツールなど）は、規制当局やアナリストにとっても同様に特有の課題を提示しています。

コンプライアンスコストの増加

規制が厳しくなるにつれて、コンプライアンスの確保にはますますコストがかかります。他の選択肢は？重い罰則、評判の低下、ビジネスの中断に直面しています。これは私たちが取り組む必要のあるもう 1 つの課題であり、私たちはすでに運用ペースを加速することでこれに対処する解決策を模索しています。

規制ガイドラインが明確になるにつれて、企業は遵守すべきルールの増加に直面しており、これらの新しい規定を確実に順守する責任を負うコンプライアンスチームの作業負荷が大幅に増加しています。毎月約 1,000 件のアラートを処理するには、顧客確認 (KYC) チェックに関連するコストを除いて、通常約 20 人のコンプライアンス担当者が必要です。したがって、このプロセスに投資される可能性のある時間とリソースを考慮すると、100 ドル未満または最大 1,000 ドルを入金する顧客のアラートを 1 人の役員が調査しなければならない場合、企業は財務上の利益を得ることができない可能性があります。

コンプライアンス部門は直接的に利益を得ているわけではありません。代わりに資金を使用し、これらの費用はクライアント間で共有されます。規制を遵守しない場合は、金銭的罰金や懲役刑につながる可能性があることにも注意することが重要です。たとえば、バイナンスはAMLと制裁規則に違反したとして40億ドルを超える高額な罰金を支払わなければならず、同社のCEOは4か月の懲役刑を受けた。

このような過重な作業負荷の下では、私たちのリソースは限界に達しており、見落としによるミスの可能性が大幅に高まります。毎日何千件もの取引を処理する必要があり、それぞれに複雑な調査と文書化が要求されるため、警告の兆候を見落としたり、調査を手短にしたり、不正確なリスク評価を行ったりすることが簡単に起こります。

AIの導入

経費を削減する効果的な方法の 1 つは、コンプライアンス担当者の判断を必要としない日常業務を管理するために人工知能 (AI) を統合することかもしれません。たとえば、指定されたコンプライアンス責任者に通知を送信したり、作業負荷が軽いチームメンバーにアラートを配布したり、よくある質問に回答したりするために使用できます。

現時点では、AI には人間のリスクスコアリングのような判断を行う能力がありません。したがって、標準的なタスクに段階的に導入していくのが賢明な戦略であり、アナリティクスにおける AI のテストにぜひご参加ください。

帰属の信頼

AI が重要なアプリケーションに対応できない理由の 1 つは、信頼できる帰属を確立するという課題です。これは、異なる種類のデータ間の潜在的な混乱によって生じます。

データが 100% 検証され、法廷で使用できる信頼性があるインスタンス。
情報があまり信頼できない情報源からのものである場合、たとえば、X 上の誰かが、あるプロジェクトは詐欺であると主張しています。この種のデータは、資金を差し押さえたり、顧客を告発したりするには十分ではありません。それでも、コンプライアンス担当者がさらに調査する必要がある可能性があります。

信頼性を確保するには、100% 議論の余地のない証拠に裏付けられたデータのみが帰属として信頼されることが重要です。これは、法廷で通用するのに十分強力な証拠です。このような具体的な証拠がないと、法廷で帰属に関する論争や疑いが生じる可能性があります。この不確実性は法執行の取り組みを損ない、暗号通貨業界の評判を傷つけます。不正確または未検証の帰属はブロックチェーン分析プロバイダーに対する信頼を損ない、規制当局や誠実な企業が仮想通貨とのやり取りを躊躇する原因となる可能性があります。

運営のプライバシー

信頼について言えば、プライバシーの維持も重要な役割を果たします。すべてのコンプライアンス業務を処理する場合、機密保持は不可欠であり、プロセス全体が完了するまでレビュー対象の取引の詳細が確実に隠蔽されるようにします。

この程度の機密性を維持することは、企業だけでなく規制当局や法執行機関にとっても重要です。機密保持により、これらの組織は妨害を受けることなく調査を行うことができ、潜在的な犯罪者が早期に警告を受けることを防ぎます。進行中のレビューの詳細が公開されると、詐欺師や資金洗浄業者などの悪徳人物が情報を操作して、活動を隠蔽したり、証拠を隠滅したり、違法な資金を他の場所に送金したりする可能性があります。

当社のようにプライベートサーバーを採用することは、機密性を維持するための健全なアプローチとなります。この設定により、企業、法執行機関、規制当局は、漏洩や不正アクセスを心配することなく、コンプライアンス活動を安全に管理できるようになります。これらのサーバーを使用すると、機密データは厳重に管理されるため、潜在的な犯罪者は進行中の捜査について秘密にされます。

Lex Fisun

CEO 兼共同創設者である Lex Fisun は、仮想通貨の AML リスク分析、ブロックチェーンフォレンジック、サイバー犯罪調査ツールを提供するスイスの企業である Global Ledger に勤務しています。 Lex は 2015 年以来、フィンテック、AI、不正行為対策テクノロジー企業に従事してきましたが、最終的に暗号通貨規制への関心の高まりを受けて 2019 年に Global Ledger を設立しました。彼は、国連薬物犯罪事務所や金融犯罪と戦う世界連合などの著名な国際機関と関係を築いてきました。

2025-01-01 16:20