仮想通貨の強気のケースは？ポリマーケットの予測とサームルール

20年以上の市場経験を持つベテランアナリストとして、私は現在の暗号通貨市場の見通しは弱気であり、私が航行しているのは単なる紅海ではなく、嵐の海であると自信を持って言えます。ビットコイン（BTC）やその他の主要トークンの最近の急落は、全体的な時価総額の急落とともに、投資家にとって厳しい状況を描いている。

月曜日、恐怖と貪欲指数が35の「恐怖」領域に落ちたため、暗号通貨市場は赤の色合いで支配されました。この変化により、トークンの大部分が20％を超える下落を経験しました。

過去 24 時間で、ビットコイン (BTC) は約 17% 下落し、ペペ (PEPE)、イーサリアム (ETH)、ソラナ (SOL)、ノットコイン (NOT) などの他の重要なコインはさらに急激な下落を示しました。すべての暗号通貨の合計価値は、3 月の約 3 兆ドルから現在約 1 兆 8,000 億ドルまで減少しました。

仮想通貨の見通しは弱気のようだ

ビットコインは、しばしば下降トレンドと呼ばれる、一連の低い谷と山を連続的に生み出しているため、ビットコインと同様の暗号通貨の予測はかなり悲観的であるようです。注目すべきは、下降拡大ウェッジとして知られる拡大三角形パターンの下限を下回っていることです。

仮想通貨の強気のケースは？ポリマーケットの予測とサームルール

基本的に、ビットコインの現在の価格変動は現在、50日および200日の平均価格よりも低く、現在市場の弱気派（売る派）が市場に対してより強い影響力を持っていることを示しています。

さらに、恐怖と貪欲指数が市場を支配していることを示すレベルである 35 まで急落しており、仮想通貨投資家の間での不安が大幅に高まっているようです。歴史的に、投資コミュニティに不安が広がると仮想通貨は下落する傾向があります。

さらに、月曜日には仮想通貨清算額が10億ドルを超え、主要な仮想通貨取引所プラットフォームでは弱気の取引量が大幅に増加した。

アナリストとして、私は注目すべき傾向が現れていることに気づきました。この変化を推進する主な要因の 1 つは、イングランド銀行や欧州中央銀行などの機関とは対照的な、日本銀行がとった独特のアプローチです。

さらに、米国大統領選挙でも接戦が激化しており、ドナルド・トランプ氏が次の任期を確保できない可能性が高まっている。興味深いことに、トランプ氏は仮想通貨投資家の間で好意的な感情を抱いている。

ビットコインとアルトコインの強気相場

ゴールドマン・サックスやサーム・ルール指数が0.53に上昇していることが示唆しているように、景気後退の可能性が高まっているにもかかわらず、仮想通貨市場には依然として楽観論を求める強い議論が存在する。サームルールでは、12 か月間の米国の平均失業率が考慮されます。

サーム・ルールが0.50％を超えると景気後退の可能性が大幅に高まり、現在の統計では現在0.53％となっている。これは、潜在的な景気後退が目前に迫っている可能性を示唆しています。

経済動向の分析に長年の経験を持つベテランのエコノミストとして、私はサームルールのような指標に常に注目することを学びました。最新のデータによると、サーム・ルールの景気後退指標は6月の0.43から7月には0.53に上昇しており、無視できない大幅な増加となっている。このルールは、失業率が過去 12 か月の最低値を 0.5 パーセントポイント上回った場合に景気が悪化していることを示しています。
— The Kobeissi Letter (@KobeissiLetter) 2024 年 8 月 3 日

驚かれるかもしれませんが、株式市場や仮想通貨は景気低迷時に繁栄する傾向があり、これは連邦準備制度の行動に起因している可能性があります。景気後退が発生した場合、FRBは当初の予想よりも迅速に金利を引き下げる可能性が高い。ポリマーケットのトレーダーらによると、９月に０．５０％の大幅な利下げが行われる可能性がある一方、ＩＮＧのアナリストらは今年４回の利下げが予想されている。

61億ドル相当の資金がマネー・マーケット・ファンドに投資されており、現在利回りは約5％であるため、このセクターの資金削減は市場に大きな影響を与える可能性がある。金利が低下すると、こうした投資家は株式や仮想通貨などのよりリスクの高い資産に資金を移す可能性が高い。

新型コロナウイルス感染症（ＣＯＶＩＤ－１９）のパンデミック中、連邦準備理事会（ＦＲＢ）が金利をゼロまで引き下げる決定を下したことを受け、株価が急騰した。

2024-08-05 16:30